經(jīng)歷過2015上半年的股海浮沉，對(duì)于理財(cái)很多人有了新的理解。在注重收益性的同時(shí)，安全、穩(wěn)健就顯得更加重要。當(dāng)下，財(cái)富管理公司數(shù)量正快速增加，但能否幫助投資者在動(dòng)蕩市場(chǎng)中保持資產(chǎn)的穩(wěn)健增值，關(guān)鍵要看公司的投資團(tuán)隊(duì)與風(fēng)控能力。

個(gè)人投資者可能不會(huì)有系統(tǒng)性的風(fēng)控管理，但通過穩(wěn)健的財(cái)富管理機(jī)構(gòu)，將風(fēng)險(xiǎn)管理視為根本，同樣可以挖掘到投資的真正價(jià)值。——訪上海鴻逸投資管理有限公司總經(jīng)理張?jiān)埔?/p>

經(jīng)歷過2015上半年的股海浮沉，對(duì)于理財(cái)很多人有了新的理解。在注重收益性的同時(shí)，安全、穩(wěn)健就顯得更加重要。當(dāng)下，財(cái)富管理公司數(shù)量正快速增加，但能否幫助投資者在動(dòng)蕩市場(chǎng)中保持資產(chǎn)的穩(wěn)健增值，關(guān)鍵要看公司的投資團(tuán)隊(duì)與風(fēng)控能力。

鴻逸安泰1號(hào)是上海鴻逸投資管理有限公司早年發(fā)行的產(chǎn)品，2013年收益為103.32%，位居當(dāng)年全國(guó)私募第二，在今年6月股災(zāi)大跌之后，其3年收益仍然超過400%。鴻逸投資的另一款多策略優(yōu)選1號(hào)弘哲億信產(chǎn)品，2015年2月成立，半年時(shí)間進(jìn)取級(jí)收益達(dá)到了200%。這些成績(jī)單正是上海鴻逸投資管理有限公司總經(jīng)理兼投資總監(jiān)張?jiān)埔萁唤o投資者的，而這位經(jīng)濟(jì)學(xué)博士也因此榮登福布斯2015中國(guó)最佳私募基金經(jīng)理第三名。

如此驕人的成績(jī)?nèi)绾蔚脕恚瑥堅(jiān)埔萦钟兄鯓拥耐顿Y心得分享給廣大投資人呢？

深入基本面研究分析

作為一家定位于高端金融的專業(yè)金融資產(chǎn)管理公司，鴻逸投資的業(yè)務(wù)范圍涉及風(fēng)險(xiǎn)投資、資產(chǎn)管理、投資管理、企業(yè)融資、投資顧問等領(lǐng)域，為機(jī)構(gòu)投資者和高端客戶提供定制的資產(chǎn)管理和投資顧問等服務(wù)。

說到多年來的投資心得、理念，張?jiān)埔荼硎荆挥型ㄟ^深入研究中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的價(jià)值驅(qū)動(dòng)因素，注重公司基本面研究，運(yùn)用合理的估值模型和量化的財(cái)富指標(biāo)，才能精選個(gè)股，加上積極主動(dòng)的投資策略，來追求長(zhǎng)期穩(wěn)定的投資收益。“我們強(qiáng)調(diào)研究的前瞻性和準(zhǔn)確性，用規(guī)范化、系統(tǒng)化的方法，深度挖掘投資品種的內(nèi)在投資價(jià)值，為投資決策提供支持。”張?jiān)埔荼硎荆瑘?jiān)持上述的投資理念，使得鴻逸投資始終投資于“具有核心競(jìng)爭(zhēng)力和持續(xù)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)能力的行業(yè)領(lǐng)先型公司”及“基本面發(fā)生重大好轉(zhuǎn)但股價(jià)尚未反映其變化的行業(yè)領(lǐng)先型公司”。他說，“我們堅(jiān)信投資回報(bào)來自于以基本面為核心的深入研究，通過基本面的分析可以獲得超額絕對(duì)收益。”

近年來，多家公募基金或券商的投研人員陸續(xù)加入鴻逸投資，分別從事宏觀策略、傳統(tǒng)行業(yè)、新興產(chǎn)業(yè)、投行業(yè)務(wù)、新三板等細(xì)分領(lǐng)域研究，幫助張?jiān)埔菁行缘睾Y選價(jià)格洼地。

風(fēng)控是穩(wěn)健的根本

在風(fēng)控方面，鴻逸投資已經(jīng)形成一套三維一體的模式。投資決策與投資指令的執(zhí)行會(huì)嚴(yán)格受到風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)的管控，包括事前投資風(fēng)險(xiǎn)控制、事中跟蹤分析投資組合風(fēng)險(xiǎn)及事后投資風(fēng)險(xiǎn)控制。其中，事前風(fēng)控包括股票池管理、重倉股管理和投資限制管理；事后風(fēng)控包括每日投資組合對(duì)賬單、重倉股投資損失回顧和投資組合大額損失回顧。

“風(fēng)險(xiǎn)管理是保持產(chǎn)品業(yè)績(jī)持續(xù)性優(yōu)勢(shì)的根本保障，在2015年6月下跌行情前，我們的倉位已減輕至不足半倉，這正證明了我們的風(fēng)險(xiǎn)管理是有效的，能幫助投資者及時(shí)避開一劫。”張?jiān)埔菡f，個(gè)人投資者可能不會(huì)有系統(tǒng)性的風(fēng)控管理，但他的建議是，在內(nèi)心感到不安的時(shí)候就應(yīng)該把股票賣掉。

談到今后的發(fā)展愿景，張?jiān)埔荼硎緦⒗^續(xù)堅(jiān)持以規(guī)范化的風(fēng)險(xiǎn)管理為基礎(chǔ)、以持續(xù)穩(wěn)健的投資收益為追求、以透明公信的監(jiān)督為鞭策，爭(zhēng)取打造國(guó)內(nèi)一流的資產(chǎn)管理品牌，為高端個(gè)人和企業(yè)提供優(yōu)質(zhì)的財(cái)富管理服務(wù)。